去年申请破产者突破10万 2020年会继续增加吗？

早在2018年年底，加拿大破产业界的专业机构——加拿大破产与重组专业人士协会（CAIRP）曾经发出警告，称加拿大家庭欠债太多，一旦利率升高，那么不少加拿大人就面临破产风险，估计2019年会形成一波破产潮。

但CAIRP只说对了一半：2019年确实经历了一波又一波的破产潮，根据加拿大破产监管办公室（OSBC）公布的数字，仅在去年前三个季度，加拿大申请的人数就突破10万，达到 102,023。而在去年10月份，申请消费者破产的人数继续上升，有13,200宗，比去年同期增长13％，不仅年度增幅较大，而且是10年来单月最高数字。

(SEAN KILPATRICK / THE CANADIAN PRESS FILE PHOTO)

多伦多星报今天的一篇文章指出，除了利率升高之外，还有其它原因也导致加拿大人或家庭申请破产的人数增加。

先从利率来看。加拿大央行提升利率主要是在2017年7月至2018年10月之间，隔夜利率从0.5％升至1.75％。但自2018年10月以来，央行一直没有对利率采取行动，而是维持1.75％不变。

这个情况多少令人感到困惑，因为加拿大一直是低利率环境，央行维持1.75%的主利率已经有一年多了。

但有经济学家解释说，这主要是因为利率升高对消费者的影响有一个滞后期。

CAIRP的主席Grant Christensen指出，“利率变化对消费者的影响有两到三年的滞后期。央行调升利率是在2017年到2018年期间，影响则表现在2019年。由于央行维持利率不变，相信申请破产个案会在2020年中期开始趋于平稳。”

再是自雇人士的增加导致申请破产数量增加。

加拿大破产咨询公司BDO Canada的副主席André Bolduc认为，除了利率因素之外，自雇人数不断增加，特别是许多在所谓“零工经济”（gig economy）领域工作的人士增加，也是申请破产个案增加的原因。

所谓的“零工经济”，是指越来越多的人，甚至是专业人士，他们从事非全职工作，并且有些公司也日益依赖这些非全职人员来完成公司的业务，比如软件工程或项目的承包。

Bolduc指出，这些自雇人士并没有雇主的人事或工资部门来负责会计工作，他们不得不自己处理一些问题，但实际的结果并不理想，他们可能会遇到问题。一旦这种情况发生，也许就会采取申请破产的方式来自救。

还有，低收入家庭最容易受到利率升高的影响。

安省韦士敦大学（Western University）商学院教授Matthew Sooy指出，当利率升高之时，低收入家庭是最为脆弱的群体，所受到的冲击也最大。

试想一下，目前加拿大家庭债务与收入比率已经大大超过170％，因此对于收入最低的五分之一家庭而言，自然会面临更严重的财务问题。170%意味着每$1元可支配收入中就有约$1.7元的欠债。但这是平均数字，对收入最低的家庭而言，这个欠债数字要高出许多。

不过，CIBC银行副首席经济学家塔尔（Benjamin Tal）和高级经济学家申菲尔德（Shenfeld）认为，破产统计数字并不意味一切都是厄运，更不是世界末日。

因为实际上，现在真正申请破产的人越来越少，最终宣布破产的人更少。他们当中更多的人是申请“消费者保护计划”（consumer proposal）。这能够让他们与债权人达成和解协议，也对他们的信用评级影响不大。

加拿大破产监管办公室（OSBC）也指出，“消费者保护计划”越来越成为受欢迎的申请破产之替代方案。主要原因在于它是无力还债者避免破产的最后途径之一。据悉该计划允许负债$7.5万元(不包括房贷)以下者在破产管理人的帮助下，先支付债权人部分债务，然后分期偿还剩余的部分。

而对有房的业主而言，若申请到“消费者保护计划”，就可以在保住物业的前提下还债。若属于破产，那消费者就别无选择，只有卖房抵债。

（参考链接：

https://www.thestar.com/business/2020/01/02/more-canadians-are-filing-for-insolvency-than-weve-seen-since-the-financial-crisis-whats-going-on.html）